ФОРУМ ТРЕЙДЕРОВ

ОАО «НК «Роснефть»
Официальный сайт: http://www.rosneft.ru/

Обсуждение перспектив роста акций компании Роснефть.

Эксперты прогнозируют рост котировок РН на 90% в 2007г, реально???

Денис Воронежский писал(а):Эксперты прогнозируют рост котировок РН на 90% в 2007г, реально???

Не реально.
Роснефть самая переоцененная бумага среди российской нефтянки.
Дай бог чтоб она ниже цены IPO не провалилась.

А как думаешь, договорились ли с Газпромом об остатках Юкоса, кому достанется?

Денис Воронежский писал(а):А как думаешь, договорились ли с Газпромом об остатках Юкоса, кому достанется?

Не знаю кому, но Юкосу явно ничего, кроме долгов, не оставят.
ИМХО

тут даж и говориь нечего
огромные долги
не совсем чистый актив юкоса
огромное p/s p/e
государственное неэфективное управление
закрытость


причиной роста роснефти может быть токо одно - надежда на то что роснефть еще когонибуть ограбит

НК "Роснефть" планирует опубликовать отчетность по стандартам US GAAP за 2006г. Чистая прибыль НК "Роснефть" по US GAAP за 9 месяцев сократилась на 18,5% по сравнению с тем же периодом 2005г. и составила 2,93 млрд долл. В 2005г. чистая прибыль "Роснефти" по US GAAP выросла почти в 5 раз и составила 4 млрд 159 млн долл. против 837 млн долл. в 2004г. Уставный капитал НК "Роснефть" после консолидации 12 дочерних обществ составляет 105 млн 981 тыс. 778 руб. 17 коп. (10 млрд 598 млн 177 тыс. 817 обыкновенных акций номиналом 0,01 руб.). ОАО "Роснефтегаз" принадлежит 75,16% в уставном капитале компании, остальными акциями владеет широкий круг стратегических, институциональных и индивидуальных инвесторов.
--
Источник: РБК 15.05.2007

Надеюсь сегодня бумага будет лучше рынка)) минус на минус дает плюс !

Судя по мультипликаторам, акции Роснефти выглядят переоцененными на фоне акций Газпрома. Но, необходимо отметить, что темп роста выручки компании Роснефть по итогу первого полугодия 2007 года опережает темп роста выручки по компании Газпром. Рост выручки и валовой прибыли по итогу первого полугодия 2007 (в сравнении с аналогичным периодом 2006 года) года составил:

ОАО Газпром: выручка +4,53%
валовая прибыль – 4,87%

ОАО Роснефть: выручка +12%
валовая прибыль +32%.

По итогу первого полугодия 2007 года, компания Роснефть продемонстрировала рост как выручки, так и валовой прибыли.


PE EV/EBITDA PS Текущая капитализация, $ млн. Стоимость акции об, $
Газпром 25,79 8,21 4,13 279,98 11,7
Роснефть 30,45 10,96 3,44 90296 8,52

•с учетом экстраполяции бухгалтерской отчетности за первое полугодие 2007 года по РСБУ. Акция Роснефти сравнивается только с Газпрома по причине того, что обеих компаниях аффинированным лицом является государство.

Так же необходимо отметить, что компания показывает ежегодное уменьшение долговой нагрузки.
Доля долгосрочной задолженности к выручке составляет:

2004 – 99,22%
2005- 67,81%
2006- 54,33%
1- полугодие 2007 года – 52,89%

Доля задолженности к выручке снижается из года в год. По итогу первого полугодия, доля задолженности к выручке также снизилась. В то время как в Газпроме, отношение долгосрочной задолженности к выручке держится на одном уровне. При этом выручка выросла незначительно, а валовая прибыль даже упала.
Исходя из выше сказанного, можно предположить, что на фоне ОАО Газпрома, акции Роснефти оценены рынком адекватно. Так же виден потенциал роста акций Роснефти на фоне последующего снижение долговой нагрузки компании который приведет к росту финансовых показателей.
С точки зрения рисков, компания Роснефти выглядит наилучшим образом, по сравнению с акциями Газпрома. Так, акция Роснефти может снизится до уровня 200 рублей. Уровень 200 рублей, мы наблюдали на протяжении года, с момента размещения акции. Потенциал падения от текущих уровней составляет не более 8%. В акциях Газпром потенциал падения составляет в рамках 13-16% (до уровня 250-260 рублей), что является средним ходом цены акции.
При текущих ценах на нефть, и текущем темпе росте выручки, можно ожидать соразмерный рост выручки компании Роснефть по итогу второго полугодия 2007 года.
http://www.strategik.ru/forum/index.php?topic=23.0

Сибнефть�еплохо разворачивается�Будем ждать ее�аверху�у �5 рублей�Потом�озможна�� коррекция до�онца недели�Ниже�е будут ждать сопротивления�� и 12�

Роснефть упала до 153,5.
Среди всех бумаг видится наиболее перспективной.
Надо искать момент для входа.

Любительский взгляд...

т.к. у Роснефти низкий фри-флоат, то по этой бумаге нужно руководствоваться больше Фундаментальным анализом, чем ТА.
Имхо.